Autoregressive conditional duration modelling of high frequency data

 0 Người đánh giá. Xếp hạng trung bình 0

Tác giả: Xiufeng Yan

Ngôn ngữ: eng

Ký hiệu phân loại: 001.434 Experimental method

Thông tin xuất bản: 2021

Mô tả vật lý:

Bộ sưu tập: Metadata

ID: 168145

This paper explores the duration dynamics modelling under the Autoregressive Conditional Durations (ACD) framework (Engle and Russell 1998). I test different distributions assumptions for the durations. The empirical results suggest unconditional durations approach the Gamma distributions. Moreover, compared with exponential distributions and Weibull distributions, the ACD model with Gamma distributed innovations provide the best fit of SPY durations.
Tạo bộ sưu tập với mã QR

THƯ VIỆN - TRƯỜNG ĐẠI HỌC CÔNG NGHỆ TP.HCM

ĐT: (028) 36225755 | Email: tt.thuvien@hutech.edu.vn

Copyright @2024 THƯ VIỆN HUTECH