Market risk is one of the basic risks in banking and has a huge impact on the income, equity and the position of a bank. However, the management capability of this type of risk in Vietnam’s commercial banks is weak. As one of Vietnam’s high-ranking commercial banks, Military commercial joint stock bank (MB) in the past few years strives to perfect the risk management in general and market risk management in particular, but for many reasons, the market risk management of MB has not achieved as expected. The paper focuses on generalized reality of the market risk management of MB and propose some solutions to improve MB’s management capability of market risk.Rủi ro thị trường là một trong những rủi ro cơ bản trong hoạt động ngân hàng và có ảnh hưởng rất lớn tới thu nhập, vốn chủ sở hữu và vị thế của một ngân hàng. Tuy nhiên, năng lực quản trị loại rủi ro này ở các ngân hàng thương mại (NHTM) Việt Nam còn nhiều hạn chế. Là một trong những NHTM hàng đầu Việt Nam, Ngân hàng TMCP Quân đội trong những năm qua luôn nỗ lực hoàn thiện quản trị rủi ro nói chung và quản trị rủi ro thị trường (QTRRTT) nói riêng, nhưng do nhiều nguyên nhân, QTRRTT của Ngân hàng TMCP Quân đội vẫn chưa đạt được như kỳ vọng. Bài viết tập trung khái quát thực trạng QTRRTT ở Ngân hàng TMCP Quân đội, đề xuất một số giải pháp nâng cao năng lực QTRRTT của Ngân hàng này