Nghiên cứu sử dụng dữ liệu cấp Ngân Hàng Thương Mại (NHTM) tại Việt Nam trong giai đoạn 2007 - 2019 để đo lường tính bất định vi mô trong NHTM thông qua việc phân tán các cú sốc cấp NHTM nhằm kiểm định mối quan hệ giữa tính bất định và sự thay đổi của bảng cân đối kế toán các NHTM. Các kiểm định thực nghiệm được thực hiện bằng phương pháp ước tính mô men theo phương pháp tổng quát hệ thống hai bước (Generalized Method of Moments - GMM) và sau đó được xác minh bằng kỹ thuật sửa biến giả bình phương nhỏ nhất (Least Square Dummy Variables - LSDVC). Kết quả cho thấy các NHTM có xu hướng giảm các khoản tín dụng rủi ro, tích trữ nhiều thanh khoản hơn và giảm đòn bẩy tài chính để đối phó với tính bất định cao hơn. Mối quan hệ giữa tính bất định và phản ứng của bảng cân đối kế toán của các NHTM rõ rệt hơn đối với các NHTM chịu nhiều rủi ro tín dụng và rủi ro tổng thể, do đó hỗ trợ khả năng phòng ngừa rủi ro của các ngân hàng thương mại.The study employs bank-level data in Vietnam during 2007 - 2019 to measure micro uncertainty in banking through the dispersion of bank-level shocks to estimate the relationship between uncertainty and the changes in banks’ balance sheets. Empirical estimations are performed using the two-step generalized method of moments (Generalized Method of Moments - GMM) estimator and then verified using the least squares dummy variable corrected (Least Square Dummy Variables - LSDVC) technique. As a result of higher uncertainty, banks tend to reduce risky loans, hoard more liquidity, and decrease financial leverage. The relationship between uncertainty and banks’ balance sheet reactions is more pronounced for banks that suffer more credit risk and overall risk, thus supporting the precautionary motive of banks.